Многие опасаются начать инвестировать на бирже из-за возможных потерь — ведь эти вложения не застрахованы, и прибыль по ним не гарантирована. Но если вы храните деньги просто у себя дома, они постепенно обесцениваются и вы тоже их теряете — незаметно. Рассказываем, как собрать наименее рискованный инвестиционный портфель, получать прибыль и снизить до минимума вариант потери.
Как минимизировать риски в инвестициях
В широком смысле любые активы, в которые вы вкладываете деньги, входят в ваш инвестиционный портфель. Это может быть банковский вклад или квартира, которую вы сдаёте и получаете за это деньги. Мы собрали небольшую табличку по самым популярным инвестициям и их уровням риска:
|
Куда можно вложить деньги |
Уровень риска |
За счёт чего доход |
|
Недвижимость |
Низкий |
Аренда квартиры, комнаты или нежилого фонда |
|
Доля в стартапе |
Высокий |
Вкладываете в начинающую компанию с интересными и многообещающими разработками и, если она выстреливает, получаете свои дивиденды. Но также высок риск, что ничего не получится. |
|
Банковский вклад |
Умеренный |
Кладёте деньги на банковский счёт и получаете фиксированный процент годовых. Процент очень маленький, иногда не покрывает инфляцию, если вклад больше миллиона — придётся платить налог от дохода при превышении процента ставки, установленной Банком России. |
|
Облигации |
Умеренный |
Ценные бумаги, покупая которые, вы даёте деньги в долг компании и получаете за это фиксированный доход. Облигации также можно продать. Надёжные облигации обычно приносят тоже не слишком большой процент и могут упасть в цене. |
|
Акции |
Высокий |
Покупая акции, вы получаете долю в компании. Если акции вырастут в цене и вы их продадите — получите прибыль. Некоторые компании выплачивают держателям акций ежегодные дивиденды, то есть фиксированный процент годовых. Акции могут упасть в цене, иногда значительно, как это произошло в марте 2020 года из-за пандемии. |
|
Золото и драгметаллы |
Высокий |
Можно вложить деньги в обезличенный металлический счёт и купить драгметаллы. Их стоимость чаще всего растёт, и при продаже вы можете получить прибыль. Так же как акции, стоимость металлов может падать. Но обычно не так сильно, как могут это сделать акции, и даже наоборот — в кризисы цена золота и серебра растёт. |
Акции относятся к более рисковым вложениям, но если вы хотите, чтобы в вашем портфеле они также присутствовали — нужно его сбалансировать.
Первым делом следует определиться, какая доля будет отведена акциям, а какая — облигациям, чтобы достигнуть желаемой доходности и снизить риски. Не стоит вкладывать все деньги в какую-то одну, пусть и прибыльную, отрасль. Это относится не только к бумагам, но и к любым другим активам.
Это называется диверсификацией портфеля, то есть распределением денег между разными активами, отраслями экономики и компаниями.
Что необходимо учесть при составлении портфеля
Для чего вы инвестируете? Возможно, вы хотите накопить на крупную покупку вроде недвижимости. Или откладывать деньги к пенсии или на образование детей. Или сохранить и приумножить капитал для будущих поколений. Или выйти на пассивный доход.
Это означает срок, на который вы готовы вложить деньги в ценные бумаги. Это может быть год или больше. Хотя опытные инвесторы не рекомендуют новичкам вкладывать деньги на срок менее года: это с большей вероятностью может привести к потерям. Чем на более долгий срок вы вкладываете деньги, тем это выгоднее и безопаснее.
Чем старше инвестор, тем меньше нужно рисковать. Если сложно определиться с горизонтом инвестирования, то можно использовать понятную формулу:
100 минус возраст = % акций
То есть если инвестору 40 лет, то он вполне может позволить себе вложить в акции до 60% средств. А если инвестору 60 лет, то эту долю уже лучше вложить в облигации.
Если вы хотите создать наименее рискованный портфель и не готовы мириться с падением стоимости портфеля более чем на 10–15%, то вас можно назвать консервативным инвестором.
В этом случае вы можете включить в портфель акции разных компаний не более чем на 30–40%, а на остальные деньги купить облигации. Если же вы хотите проинвестировать на короткий срок, то акции либо вообще не следует включать, либо их доля не должна составлять более 20%.
Как составить наименее рискованный портфель
Предположим, вы чётко решили, что хотите вложить деньги в акции и облигации на долгий срок, скажем около 10 лет. В этом случае доля акций может составлять 40%, а облигаций — 60%.
Если вы совсем не знаете, с чего начать, то лучше всего воспользоваться понятными рабочими инструментами.
Робот-помощник
В приложении Тинькофф Инвестиции есть полезный алгоритм, который способен помочь составить вам диверсифицированный портфель.
Для этого нужно всего лишь ответить на пару вопросов, которые помогут роботу определить вашу готовность к риску.
Он учтёт все необходимые факторы: ваши цели, горизонт инвестирования, валюту, сумму денег, которую вы готовы вложить.
А затем посоветует акции и облигации на основе рекомендаций аналитиков с постоянными дивидендами.
«Вечный портфель» от Тинькофф
Вкладывать все деньги только в одну отрасль или страну опасно. Потому что в любой момент может возникнуть тот или иной непредсказуемый кризис в какой-либо области, и в этом случае вы увидите сильное снижение стоимости портфеля. Но если у вас деньги вложены в разные отрасли, то, скорее всего, портфель будет поддержан акциями компаний, которые кризис не затронул. Например, в пандемию очень сильно просели акции компаний, которые были связаны с туризмом. Зато технологические гиганты, развивающие облачные технологии в онлайне, наоборот, развивались.
Поэтому несложный способ сделать наименее рискованный шаг на бирже — это вложить капитал в паи фонда «Вечный портфель»*, **, управление которыми осуществляет Тинькофф Капитал.
Вложение большей части денег в облигации
Облигация — это бумага, которая подтверждает, что вы дали в долг денег той или иной компании. За это компания обещает выплачивать купонный доход. Главное отличие от вклада в том, что по нему вы получаете только проценты. В случае с облигациями их цена также может расти на рынке. Поэтому если вы её продадите до погашения, то помимо процентов можете получить прибыль с разницы между ценой приобретения и ценой продажи бумаги.
Инвестирование в валюте
Если вы хотите вложить деньги на долгий срок, то лучше всего подстраховаться от падения рубля и большую часть инвестиций делать в валюте. Поэтому рекомендуется вкладывать в рублёвые акции около 20% средств, а остальное покупать в иностранной валюте.
Ребалансировка портфеля
Где-то раз в год нужно смотреть на соотношение активов в портфеле. Например, у вас может быть изначально доля облигаций 70%, акций — 30%. Но прошёл год, акции выросли в цене, и получилось, что их доля возросла до 50%. Если для вас это неприемлемо и вы хотите поддерживать изначальный уровень риска, то необходимо ребалансировать портфель.
Это можно сделать тремя способами:
Таким образом вы сможете восстановить приемлемый для себя фактор риска в портфеле.
Открытие ИИС
Есть ещё такая полезная вещь, как индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС). Он позволяет получать налоговые вычеты с уплаченного НДФЛ.
Правда, есть два ограничения:
1. Получить налоговый вычет можно только за тот год, в который вы вкладывали деньги. И при этом дивидендный доход не считается пополнением счёта.
2. Сумма налогового вычета не может превышать 52 000 ₽ в год. Таким образом, особого смысла класть больше 400 000 ₽ в год на счёт нет. При этом нельзя вернуть больше, чем работодатель заплатил за вас НДФЛ в налоговую.
Также вместо вычета по НДФЛ можно не платить налог с дохода от ценных бумаг, если ИИС открыт более трёх лет.
Чек-лист: как вложить деньги с наименьшими рисками
- Покупайте акции на долгий срок — занимайтесь классическим инвестированием, а не игрой на ценах. В перспективе рынок растёт.
- Чем старше вы становитесь, тем больше увеличивайте долю облигаций в портфеле — это наиболее спокойный инструмент.
- Вкладывайтесь в акции компаний — дивидендных аристократов, которые на протяжении 10 лет выплачивали дивиденды.
- Инвестируйте в валюте. Это позволит зарабатывать также на разнице курсов и обезопасит вложения в случае падения рубля.
- Покупайте паи фондов, например «Вечный портфель»*, ** от Тинькофф.
- Откройте ИИС-счёт и получите возможность получать налоговые вычеты до 52 000 ₽ в год.
В целом какая-то доля риска присутствует в нашей жизни везде. Даже при сдаче недвижимости арендатор может не заплатить вовремя или причинить серьёзный материальный ущерб и съехать.
Но риск в инвестициях можно довольно сильно снизить, если следовать несложным рекомендациям.
Зарегистрируйтесь в Тинькофф Инвестициях, проходите бесплатные уроки и получайте в подарок виртуальные акции. Так вы, не вкладывая деньги, сможете посмотреть, как всё это работает на практике.
Другие полезные материалы про инвестиции читайте здесь.
* Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
** ООО «Тинькофф Капитал». Лицензия Банка России на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами №21-000-1-01027 от 03 сентября 2019 г., без ограничения срока действия. Обращаем ваше внимание на то, что стоимость инвестиционных паёв может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Подробную информацию о деятельности ООО «Тинькофф Капитал» и паевых инвестиционных фондов, находящихся под его управлением, включая тексты правил доверительного управления, всех изменений и дополнений к ним, а также сведения о местах приёма заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паёв вы можете получить по адресу: 125212, г. Москва, Головинское шоссе, дом 5, корп. 1, этаж 19, пом. 19018, на сайте https://www.tinkoffcapital.ru, по телефону: +7 (499) 704-06-13.
** БПИФ РФИ «Тинькофф — Стратегия вечного портфеля в долларах США». Правила доверительного управления №3898, зарегистрированы Банком России 07.11.2019. БПИФ РФИ «Тинькофф — Стратегия вечного портфеля в евро». Правила доверительного управления №3899, зарегистрированы Банком России 07.11.2019. БПИФ РФИ «Тинькофф — Стратегия вечного портфеля в рублях». Правила доверительного управления №3900, зарегистрированы Банком России 07.11.2019.
Автор:
Елена Кречман